雖然隔膜價格仍處于底部徘徊，但市場訂單已經開始多起來。恩捷股份公告稱，其下屬子公司美國恩捷與美國某知名汽車公司簽訂《供應協議》，預計2026年至2030年該美國汽車公司將向美國恩捷采購約9.73億平方米的鋰電池隔離膜。該協議自供貨起始日起五年內持續(xù)有效，將自動續(xù)期，每次續(xù)期期限為一年。
“公司是全球鋰電池隔離膜行業(yè)的龍頭企業(yè)，在產品、產能規(guī)模、技術研發(fā)等方面均具有全球競爭力，具備履行本協議的能力。”恩捷股份表示，此協議的簽訂將有助于提升該公司在全球鋰電池隔膜行業(yè)的市場拓展力、綜合實力和國際化水平，鞏固該公司在國際市場中的競爭優(yōu)勢。
這不是恩捷股份今年首份隔膜訂單。三個月前，恩捷股份就斬獲了兩份訂單。其中一份是上海恩捷與北京衛(wèi)藍新能源簽訂的協議，自2025年至2030年，北京衛(wèi)藍新能源將向上海恩捷預計下達半固態(tài)及全固態(tài)電池的電解質隔膜訂單，總計不少于3億平方米，預計下達全固態(tài)電池的電解質訂單總計不少于100噸。
另一份是，上海恩捷與LG新能源簽訂的協議，預計 2025 年至 2027 年，LG新能源在全球市場將向上海恩捷采購約35.5 億平方米的鋰電池隔離膜。
產能釋放，價格下降
隨著新能源汽車產業(yè)的快速發(fā)展，動力電池的市場占比持續(xù)攀升，進而推動隔膜市場整體需求的快速增長。據業(yè)內機構預測，預計2025年隔膜市場總需求量將達到300億-325億平米；預計到2030年全球鋰電池產量將達到4500GWh以上，屆時對隔膜需求將非常龐大，預計全球隔膜企業(yè)出貨量將達到610億平方米。
目前，主要隔膜廠商都在加快產能布局力度。據恩捷股份透露，該公司國內主要兩個生產基地是湖北恩捷和江蘇恩捷，各8條產線已投產，其歐洲匈牙利一期項目4條產線也安裝調試完成，2024年年底該公司濕法隔膜產能約110億平米。2025年，恩捷股份將主要投建國內玉溪恩捷部分產線，以及其美國項目、馬來西亞項目和匈牙利二期項目。
中材科技透露，截至2024年底，該公司鋰電池隔膜產業(yè)已在山東滕州、湖南常德、湖南寧鄉(xiāng)、內蒙古呼和浩特、江西萍鄉(xiāng)、江蘇南京、四川宜賓布局了生產基地，并積極推進其海外工廠布局，覆蓋了國內外主流鋰電池客戶市場。
據了解，星源材質已在國內的江蘇南通、廣東佛山以及歐洲和馬來西亞布局建設生產基地。星源材質表示，該公司積極推進歐洲“瑞典濕法隔膜及涂覆項目”的項目建設；2023年該公司在馬來西亞檳城州選址，投資建設鋰電池隔膜生產基地，提升為下游客戶本土化配套能力。
不過值得注意的是，近年來鋰電池隔離膜行業(yè)市場競爭加劇，產能出現結構性過剩，疊加下游降本壓力，鋰電池隔離膜產品價格及毛利大幅度下降，隔膜整個行業(yè)經營業(yè)績下滑，甚至連龍頭廠商都出現了業(yè)績虧損。
比如，恩捷股份預計2024歸母凈利潤將虧損5.15億-6.65億元，同比下降120.38%至126.32%，將迎來其上市以來的首次虧損；星源材質2024年前三季度歸屬母公司凈利潤3.49億元，同比減少47.66%；中材科技2024年實現歸母凈利潤8.92億元，同比下降59.89%。
“隨著國內鋰電池隔膜企業(yè)大規(guī)模產能集中釋放，導致階段性供過于求，成本競爭與價格競爭激烈。”業(yè)內人士指出，目前國內鋰電池隔膜年產能超過280億平方米，但產能利用率不足50%。中材科技談道，2024年隔膜價格基本腰斬，今年一季度來看，價格已經趨穩(wěn)。
行業(yè)數據顯示，2024年年初濕法隔膜均價為1.35元/平方米，今年4月濕法隔膜均價穩(wěn)定在0.8元/平方米左右。
布局新型技術
隔膜作為鋰電池中關鍵的材料之一，其電化學性能對電池的低成本、長續(xù)航、超快充、長壽命等方面的性能需求都有重要影響。隨著下游電池廠商對隔膜性能要求提高，隔膜廠商都在加大技術創(chuàng)新，以提高市場競爭力。
據介紹，目前星源材質干法設備已經迭代至第六代產線，同時基本實現了干法設備的國產化。同時，濕法設備通過與設備供應商共同合作研發(fā)，已經迭代至第五代超級濕法線產線。中材科技表示，該公司隔膜重點項目已通過客戶認證，下一代新產品已進入量產階段
值得注意的是，除了液態(tài)鋰電池隔膜產品的技術開發(fā)，不少企業(yè)也在積極布局固態(tài)電池產品。據恩捷股份介紹，該公司氧化物路線的半固態(tài)隔膜，采用的工藝與液態(tài)電池所用的隔膜相似，主要區(qū)別在于涂覆材料和配方，隨著車企和電池廠對產品性能和差異化要求的提升，半固態(tài)隔膜市場應用有望擴大，帶來半固態(tài)隔膜大規(guī)模量產。
據星源材質透露，該公司研發(fā)團隊開發(fā)的固態(tài)電解質膜具有優(yōu)秀的電化學性能，能滿足海內外多家電池頭部企業(yè)和固態(tài)電池、半固態(tài)電池廠商的技術要求，產品已經進入多家客戶認證或測試階段，并小批量供貨給多家知名頭部客戶。
此外，中材科技表示，該公司開始涉足固態(tài)電解質的開發(fā)，并在電池測試階段。金力股份亦透露，該公司持續(xù)在鋰硫電池隔膜、半固態(tài)鋰電池隔膜、固態(tài)電解質等方面進行技術布局。
從市場情況來看，固態(tài)電池隔膜訂單已經開始浮現，未來或將成為眾廠商技術競逐的焦點。
